[공모주] 마키나락스

 

마키나락스은 AI 소프트웨어 기업으로, 2017년 설립되었습니다
확정 공모가는 15,000원으로 결정되었습니다
최소 청약수량은 10주로 증거금은 75,000원입니다.
총 상장예정주 1,754만주 중 38.5%인 676만주가 상장일 유통됩니다


시가총액은 공모가 기준 2,631억, 수요예측 경쟁률은 1,196 : 1 입니다.
기술특례 기업이고, 환매청구권은 없습니다.
주관사는 미래에셋증권,현대차증권이며, 최소 청약은 10주로 증거금은 75,000원입니다.

수수료는 2,000원입니다.

공모가는 15,000원으로 결정되었고, 확약물량은 78.2%입니다.
PER 41배로 산정된 가격에, 할인율 35% 적용된 공모가입니다.
5월 12일 (화) 16시 청약 마감이며, 마통 사용 시 2일 이자 부담이 있습니다.
공모주 상장일은 5월 20일(수)입니다.

총 264만주 중, 기관물량은 57%, 개인 물량은 30%, 우리사주 물량은 13% 입니다.
공모주는 총 264만주를 모집합니다.

총 상장예정주 1,754만주 중 39%인 676만주가 상장일 유통되며, 금액으로는 1,013억이 소화되어야 합니다.
유통물량 38.5%는 공모주 13.0%와 구주 25.5%로  구성됩니다.

상장 후 1개월 후 약 3% 물량이 추가로 락업해제되며, 총 41% 물량이 1개월만에 유통되는 구조입니다. 

공모를 통해 확보한 자금은 시설자금, 운영자금 용도로 활용됩니다.

주관사별 물량은 다음과 같습니다.

 

사업 자체는 산업 AI로서 나름의 경쟁력 있으나, IPO 타이밍·트렌드 괴리 + 대량 유통 물량으로 인해 전형적인 단기 플립(flip) 종목 성격이 강합니다. 중장기 가치투자보다는 상장 초기 변동성을 활용한 매도 전략이 적합하며, 이후 큰 관심 없이 지나가도 무방한 케이스입니다.

가장 아쉬운 것은 상장일의 대량 유통 물량이 되겠습니다. 증권발행실적에서 확인되겠지만, 유통물량 중 구주주 물량 비중이 커서, 높은 확약률의 영향은 제한적일 듯 합니다.

 

 

종목	마키나락스
섹터	AI 소프트웨어
시장구분	코스닥
시가총액	2,631 억
주관사	미래에셋증권,현대차증권
설립년도	2017년
수요예측 경쟁률	1,196 : 1
특례 유형	기술특례
대표 주관사	미래에셋증권
공동 주관사
인수사	현대차증권
인수수수료	4.0%
청약한도	33,500 주
최소청약수량	10 주
최소증거금	75,000 원
수수료	2,000 원
환매청구권	없음
* 청약한도 : 100% 기준
공모가 밴드 (하)	12,500
공모가 밴드 (상)	15,000
공모가	15,000
확약물량	78.2%
공모가 산정 기준	PER
적용 기준	40.5 배
주당 평가 가액	23,143 원
할인률	35%
유사기업	엑셈
	와이즈넛
	슈어소프트테크
	비아이매트릭스
청약일	2026/5/12
환불일	2026/5/14
이자	2 일
상장일	2026/5/20
공모주 구성 (개인/기관/우리사주)
공모주수	264 만주
기관	150 만주
개인	79 만주
우리사주	35 만주
공모주 구성 (신주/구주)
공모주수	264 만주
신주	264 만주
구주매출
상장후총주식수	1,754 만주
유통가능 확정전	676 만주
유통금액	1,013 억
유통%	39%
공모주수	264 만주
유통가능 중 공모주	229 만주
유통공모주%	13%
유통구주수량	447 만주
유통구주%	25%
락업 해제 일정	물량	비중	누계
상장일	676 만주	38.5%	39%
락업 15일			39%
락업 1개월	45 만주	2.6%	41%
락업 2개월	200 만주	11.4%	52%
락업 3개월	40 만주	2.3%	55%
락업 6개월	182 만주	10.4%	65%
락업 12개월	64 만주	3.6%	69%
락업 18개월			69%
락업 2년			69%
락업 30개월			69%
락업 3년 (이상)	548 만주	31.2%	100%
자금 사용의 목적
시설자금
영업양수자금
운영자금	364
채무상환
타법인증권취득
기타
합계	364
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핵심 요약
종목	마키나락스
섹터	AI 소프트웨어
시장구분	코스닥
시가총액	2,631 억
수요예측 경쟁률	1,196 : 1
확약물량	78%
대표 주관사	미래에셋증권
공동 주관사
인수사	현대차증권
공모가 밴드 (하)	12,500
공모가 밴드 (상)	15,000
확정 공모가	15,000
공모가 할인률	35%
청약일	2026/5/12
환불일	2026/5/14
이자	2 일
상장일	2026/5/20
최소청약수량	10 주
최소증거금	75,000 원
수수료	2,000 원
상장후총주식수	1,754 만주
공모주수	264 만주
신주	264 만주
구주
상장일 유통 물량	676 만주
상장일 유통 금액	1,013 억
유통물량 비중	38.5%
유통가능 공모주 비중	13.0%
유통가능 구주 비중	25.5%
특례 유형	기술특례
환매청구권	없음
♣ 산업용 AI 플랫폼 개발·운영
♣ 제조 현장 AI 솔루션 제공
♣ 2일 환불
증권사	인수수량	비중	인수금액	인수대가
미래에셋증권	224 만주	85%	336.0 억	15.0 억
현대차증권	40 만주	15%	59.3 억	1.2 억
공모주식 총수	264 만주	100%	395.3 억	16.2 억

 

 

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